Option Trading Buy Puts

BITTE LESEN SIE DIE WICHTIGEN ANGABEN. Wichtiger Hinweis: Optionen bestehen aus Risiken und sind nicht für alle Anleger geeignet. Für weitere Informationen lesen Sie bitte die Merkmale und Risiken der standardisierten Optionen, bevor Sie mit den Handelsoptionen beginnen. Darüber hinaus bestehen spezifische Risiken im Zusammenhang mit dem abgedeckten Call-Schreiben, einschließlich des Risikos, dass der zugrunde liegende Kurs zu dem Ausübungspreis verkauft werden könnte, wenn der aktuelle Marktwert größer ist als der Ausübungspreis, den der Callwriter erhalten wird. Darüber hinaus bestehen spezifische Risiken, die mit Handelsspannen verbunden sind, einschließlich erheblicher Provisionen, Gebühren und Gebühren, da sie mindestens die doppelte Anzahl von Verträgen als Long - oder Short-Position umfasst und weil Spreads fast ausnahmslos vor dem Verfall geschlossen werden. Wegen der Bedeutung der steuerlichen Erwägungen für alle Optionsgeschäfte sollte der Anleger, der Optionen betrachtet, seinen Steuerberater darüber informieren, wie sich Steuern auf das Ergebnis jeder Optionsstrategie auswirken. Optionen Anleger können den Gesamtbetrag ihrer Anlage in relativ kurzer Zeit verlieren. Unterlagen für eventuelle Ansprüche werden auf Anfrage zur Verfügung gestellt. ETRADE-Gutschriften und - Angebote können den US-Quellensteuern und der Berichterstattung im Einzelhandelswert unterliegen. Steuern im Zusammenhang mit diesen Angeboten sind die Verantwortung des Kunden. Provisionen für Aktien und Optionen Trades sind 9,99 mit einer 75 Gebühr pro Optionsvertrag. Um für 7,99 Provisionen für Aktien - und Optionsgeschäfte und einen 75-fachen Pro Optionsvertrag zu qualifizieren, müssen Sie mindestens 150 Aktien - oder Optionsgeschäfte pro Quartal ausführen. Um weiterhin 7,99 Aktien - und Optionsgeschäfte sowie einen 75-fachen Optionsschein zu erhalten, müssen Sie bis Ende des folgenden Quartals 150 Aktien - oder Optionsgeschäfte durchführen. Die von ETRADE Securities und ETRADE Capital Management bereitgestellten Inhalte dienen nur zu Bildungszwecken. Diese Informationen sind weder als Angebot noch als Aufforderung zum Kauf oder Verkauf von Wertpapieren durch ETRADE Securities oder deren verbundene Unternehmen zu verstehen. Dritter Material wird Ihnen nur für Bildungszwecke zur Verfügung gestellt. Der Inhalt wurde von einem Dritten, der nicht Mitglied der ETRADE Financial Corporation oder einer ihrer Tochtergesellschaften ist, vorgelegt. ETRADE Financial Corporation und ihre verbundenen Unternehmen sind nicht verantwortlich für den Inhalt. Weder die ETRADE Financial Corporation noch eine ihrer Tochtergesellschaften ist mit dem Dritten, der diesen Inhalt bereitstellt, verbunden. Keine Informationen enthalten eine Empfehlung von ETRADE Financial oder ihren verbundenen Unternehmen, in diesem Zusammenhang Wertpapiere, Finanzprodukte oder Instrumente zu erwerben, zu verkaufen oder zu halten oder eine spezielle Anlagestrategie zu verfolgen. Wertpapiere Produkte und Dienstleistungen von ETRADE Securities LLC, Mitglied FINRA SIPC angeboten. Die Reaktionszeiten des Systems und die Zugriffszeit des Kontos können aufgrund einer Vielzahl von Faktoren, einschließlich Handelsvolumen, Marktbedingungen, Systemleistung und anderen Faktoren, variieren. 2017 ETRADE Financial Corporation. Alle Rechte vorbehalten. ETRADE Copyright PolicyPrices Plunging Buy A Put Wie Sie mehr über den Optionen-Markt informiert werden, müssen Sie lernen, wie man eine Long-oder Short-Position entweder in einem steigenden oder fallenden Markt zu verwenden. Going lange auf einen Anruf ist eine profitable Strategie, wenn die zugrunde liegenden Aktienkurs steigt im Wert, aber wie können Sie Geld auf eine fallende Aktie Durch gehen lange auf eine Put. Puts sind im Wesentlichen das Gegenteil von Anrufen und haben verschiedene Payoff-Diagramme. Lesen Sie weiter, um herauszufinden, wie sie funktionieren - und wie Sie profitieren können. (Für weitere Informationen über die Long-Position, siehe Going Long On Calls.) Setzen Sie Ihr Geld, wo Ihr Mund ist lange auf puts sollte nicht mit der Technik der verheirateten Putze verwechselt werden. Verheiratete Puts sind für den Schutz der Aktien von einem starken Rückgang des Wertes mit dem Kauf von Setzen auf diese Aktien. (Weitere Informationen finden Sie unter Verheiratete Puts: Eine Schutzbeziehung und Abgeschlagenes Risiko mit abgedeckten Anrufen.) Hier konzentrieren wir uns auf den Kauf von Puts als Mittel, um auf sinkende Aktienkurse zu spekulieren. Der wesentliche Unterschied besteht darin, dass es kein Eigentum an den zugrunde liegenden Aktien - das einzige Eigentum an den Puts ist. Die Eröffnung einer solchen Long-Position in Ihrem Brokerage-Konto beinhaltet Kauf, um eine Put-Position zu öffnen. Broker verwenden diese verwirrend Terminologie, denn wenn Sie Put kaufen, können Sie sie entweder kaufen, um eine Position zu öffnen oder eine Position zu schließen. Das Eröffnen einer Position ist selbsterklärend, aber das Schließen einer Position bedeutet einfach, dass Sie wieder Puts kaufen, die Sie früher verkauft hatten. (Lesen Sie weiter auf Anrufe, siehe Naked Call Writing und zu begrenzen oder gehen nackt, das ist die Frage.) Praktische Überlegungen Neben dem Kauf Puts, eine andere gemeinsame Strategie verwendet, um aus fallenden Aktienkurse zu profitieren, ist der Verkauf der Aktien kurz. Sie tun dies, indem Sie die Anteile von Ihrem Broker und dann verkaufen sie. Wenn der Preis fällt, kaufen Sie sie wieder zu einem günstigeren Preis und bringen sie an den Eigentümer, während der Gewinn. Kaufen Put anstelle von Kurzschluss ist aus den gleichen Gründen vorteilhaft, dass der Kauf von Anrufen ist vorteilhafter als Kauf von Aktien. Neben der Hebelwirkung. Erhalten Sie auch die Möglichkeit, Aktien zu kaufen, für die Sie nicht finden können, die Aktien zu kurz. Einige Aktien an der New York Stock Exchange (NYSE) oder Nasdaq können nicht kurzgeschlossen werden, weil Ihr Broker nicht genügend Aktien hat, um Personen zu leihen, die sie kurzschließen möchten. In einem solchen Fall werden Puts sehr nützlich, weil Sie von der Kehrseite eines nicht-kürzbaren Aktien profitieren können. Darüber hinaus, weil die meisten Sie verlieren können, ist Ihre Prämie. Putens sind inhärent weniger riskant als eine Aktie zu kürzen. (Um mehr über dieses Konzept zu erfahren, siehe Reduzieren von Risiken mit Optionen.) Ein Beispiel: Puts At Work Lets betrachten Aktien ABC, die für 100 pro Aktie handelt. Seine Ein-Monats-Putze, die zu einem Ausübungspreis von 95 sind, handeln für 3. Ein Investor, der glaubt, dass ABC-Aktien überbewertet sind und unter 92 innerhalb des nächsten Monats fallen wird, kauft die Putze auf 3 Muss der Anleger 300 (3 x 100) für den Put zahlen, der in dem unten dargestellten Auszahlungsdiagramm dargestellt ist. Copyright-Übung der Put, würden Sie auf den Markt gehen und Aktien kaufen bei 90. Sie würden dann setzen (oder verkaufen) die Aktien für 95, weil Sie einen Vertrag, der Ihnen das Recht, dies zu tun hat. Nach wie vor ist der Gewinn in diesem Fall auch 200. Die Unterscheidung zwischen einem Put und ein Call-Payoff-Diagramm ist wichtig zu erinnern. Beim Umgang mit langen Anrufen, die Gewinne, die Sie erhalten können, sind grenzenlos, weil eine Aktie in Wert für immer steigen kann (in der Theorie). Ein Auszahlungsdiagramm für einen Put ist jedoch nicht dasselbe, da ein Bestand nur 100 seines Wertes verlieren kann. Im Fall von ABC ist der Höchstwert, den der Put erreichen könnte, 95, da ein Put zu einem Ausübungspreis von 95 seinen Gewinnspitzenwert erreichen würde, wenn ABC-Aktien im Wert von 0 liegen Von einem Rückgang der Aktienkurs. Solch eine Position hat inhärente Vorteile gegenüber dem Kurzschließen einer Aktie, aber Investoren müssen darauf achten, ihre Positionen nicht zu überlasten. Wenn richtig verwendet, sind Puts eine hervorragende Möglichkeit, von Nachteil zu profitieren, weil Ihre Verluste auf Ihre Option Prämie beschränkt sind. Weitere Informationen über Puts finden Sie unter Wann wird ein Put verkauft und wann verkauft man eine CallPut-Option BREAKING DOWN Put Option Eine Put-Option wird wertvoller, wenn der Kurs des Basiswertes im Verhältnis zum Basispreis abfällt. Umgekehrt verliert eine Put-Option ihren Wert, wenn die zugrunde liegende Aktie ansteigt und die Zeit bis zum Auslaufen ansteigt. Time Decay Der Wert einer Put-Option verringert sich aufgrund des Time-Zerfalls, da die Wahrscheinlichkeit, dass die Aktie unter dem festgelegten Basispreis sinkt, sinkt. Wenn eine Option ihren Zeitwert verliert, bleibt der intrinsische Wert übrig, was der Differenz zwischen dem Basispreis abzüglich des Aktienkurses entspricht. Out-of-the-money und at-the-money Put-Optionen haben einen intrinsischen Wert von Null, weil es keinen Vorteil der Ausübung der Option wäre. Anleger könnten die Aktie zum aktuellen Marktpreis kurzfristig verkaufen, anstatt eine Out-of-the-money-Put-Option zu einem unerwünschten Ausübungspreis auszuüben, was zu Verlusten führen würde. Long Put Option Beispiel Angenommen, ein Investor besitzt eine Put-Option auf hypothetische Aktien TAZR mit einem Ausübungspreis von 25 läuft in einem Monat. Daher hat der Investor das Recht, 100 Aktien von TAZR zu einem Preis von 25 bis zum Ablaufdatum nächsten Monat, die in der Regel am dritten Freitag des Monats zu verkaufen. Wenn Aktien von TAZR auf 15 fallen und der Investor die Option ausübt, könnte der Anleger 100 Aktien von TAZR für 15 auf dem Markt erwerben und die Aktien an den Optionsschreiber für jeweils 25 verkaufen. Folglich würde der Anleger 1.000 (100 x (25-15)) auf die Put-Option machen. Beachten Sie, dass die maximale Höhe der potenziellen Gewinn in diesem Beispiel ignoriert die Prämie bezahlt, um die Put-Option zu erhalten. Short Put Option Beispiel Im Gegensatz zu einer Long-Put-Option verpflichtet eine Short-Put-Option einen Anleger, Anteile zu erwerben oder Aktien zu kaufen. Angenommen, ein Anleger ist bullisch auf hypothetischen Aktien FAB, die derzeit bei 42,50 gehandelt wird, und glaubt nicht, dass es unter 35 fallen wird in den nächsten zwei Wochen. Der Anleger kann eine Prämie sammeln, indem er eine Put-Option auf FAB mit einem Ausübungspreis von 35 für 1,50 schreibt. Daher würde der Anleger insgesamt 150, oder 1.50 100 sammeln. Wenn die FAB über 35 endet, würde der Anleger die Prämie gesammelt halten, da die Optionen aus dem Geld auslaufen und wertlos sein würden. Umgekehrt, wenn FAB schließt unter 35, der Investor muss 100 Aktien der FAB bei 35, aufgrund der vertraglichen Verpflichtung zu kaufen.